FX168訊 國際現(xiàn)貨黃金周一(10月12日)繼續(xù)乘勝追擊，金價最高上行至1169.00，直逼1170關(guān)口，刷新7月初以來新高。盡管美聯(lián)儲官員們頻頻發(fā)表鷹派言論支持加息，但包括9月非農(nóng)在內(nèi)的近期美國經(jīng)濟數(shù)據(jù)參差不齊，且市場擔(dān)憂全球經(jīng)濟放緩將令美國經(jīng)濟受到波及，美聯(lián)儲加息預(yù)期在質(zhì)疑聲中受到推遲。美元指數(shù)持續(xù)走弱，承壓于95關(guān)口下方。導(dǎo)致美指承壓的根本性因素還有上周四公布的美聯(lián)儲9月會議紀(jì)要。紀(jì)要顯示，中國經(jīng)濟增長放緩帶來的擔(dān)憂是9月會議上維持當(dāng)前利率不變的主要原因，而美國國內(nèi)經(jīng)濟增長和通脹現(xiàn)狀中的不利因素則導(dǎo)致美聯(lián)儲在加息問題上更為謹慎。
另外，近期全球經(jīng)濟方面的負面消息對貴金屬提供了源源不斷的上行動能，貴金屬凈多頭規(guī)模增至6月以來最高。市場情緒開始出現(xiàn)轉(zhuǎn)變，黃金等貴金屬價格也走出“夏季低迷”行情。從市場投資情緒來看，加息預(yù)期遇冷正在刺激更多投資者增持黃金多頭頭寸。CFTC上周五(10月9日)公布的周度報告顯示，截至10月6日當(dāng)周，COMEX黃金投機凈多頭頭寸增加7929手，至49822手。黃金投機凈多頭頭寸升至4個月高位。
過去四周中金價已經(jīng)錄得三周上漲，并從7月的5年來低位1083.30美元/盎司大幅反彈至1150美元上方看，因糟糕的非農(nóng)和通脹數(shù)據(jù)令市場愈發(fā)難以相信美聯(lián)儲能在年內(nèi)加息。
周一（10月12日）走勢表述：
國際現(xiàn)貨黃金周一亞市盤初即開始微幅震蕩觸及日內(nèi)低點1154.80，隨后小幅走高，歐市盤初短線跳升至1165美元水平，突破1160美元大關(guān)，北美盤初黃金一度接近測試1170美元，刷新日內(nèi)高位至1169.00美元/盎司，但在之后震蕩下行，最終收于1163.60美元/盎司。
國際現(xiàn)貨黃金周一開于1157.13，最高觸及1169.00，最低下探1154.80，收于1163.60美元/盎司，上漲8.00美元，漲幅0.69%。
基本面利好因素：
1.美國9月季調(diào)后非農(nóng)就業(yè)人口僅增加14.2萬人，大幅不及預(yù)期，同時薪資數(shù)據(jù)表現(xiàn)較差，失業(yè)率持穩(wěn)于5.1%，市場預(yù)期10月加息無望，12月加息也大幅下降。
2.美聯(lián)儲9月18日北京時間凌晨2:00公布利率決議，決議維持聯(lián)邦基準(zhǔn)利率在0至0.25%不變。美聯(lián)儲最終投票結(jié)果為9:1。里奇蒙德聯(lián)儲主席萊克對此次會議決議投反對票，其他9位票委均表示希望維持利率不變。
3.美聯(lián)儲9月會議紀(jì)要顯示，中國經(jīng)濟增長放緩帶來的擔(dān)憂是9月會議上維持當(dāng)前利率不變的主要原因，而美國國內(nèi)經(jīng)濟增長和通脹現(xiàn)狀中的不利因素則導(dǎo)致美聯(lián)儲在加息問題上更為謹慎。
4.美國明尼亞波利斯聯(lián)儲主席柯薛拉柯塔上周四表示，中國的經(jīng)濟數(shù)據(jù)較預(yù)期‘更令人失望’；為謹慎考慮升息提供了又一個理由�？卵滤�指出，缺乏需求是美國經(jīng)濟面臨的最大問題�？卵吕粲鯇嵤└嘭泿艑捤纱胧�。
5.美國勞工部日前公布的數(shù)據(jù)顯示，8月未季調(diào)核心消費者物價指數(shù)年率增長1.8%，市場預(yù)期1.9%，前值增長1.8%；8月未季調(diào)消費者物價指數(shù)。8月未季調(diào)消費者物價指數(shù)年率增長0.2%，符合預(yù)期，前值增長0.2%。
6.美國勞工部(DOL)上周五公布的數(shù)據(jù)顯示，美國9月進口物價指數(shù)月率下跌0.1%，預(yù)期下跌0.5%，前值修正為下跌1.6%。
7.芝加哥聯(lián)儲主席埃文斯指出，美聯(lián)儲完全就業(yè)目標(biāo)已經(jīng)達到，但通脹目標(biāo)未達成不應(yīng)開始加息。埃文斯表示，通脹逆風(fēng)因素可能在2016年中之前都不會消退。因中國經(jīng)濟減速，全球經(jīng)濟成長狀況對美國經(jīng)濟構(gòu)成最大風(fēng)險。此外，埃文斯還表示，首次加息時機不如循序漸進的加息步伐來的更為重要。
基本面利空因素：
1.美聯(lián)儲主席耶倫9月會議之后表示，美國經(jīng)濟前景總體看似強勁，“包括我在內(nèi)”的多數(shù)FOMC委員預(yù)計將于年內(nèi)首次加息。耶倫認為，保持近零利率過長時間可能導(dǎo)致之后突然快速加息的風(fēng)險，預(yù)計加息路徑將是“相當(dāng)漸進的”。
2.美國勞工部(DOL)公布的數(shù)據(jù)顯示，美國截至10月3日當(dāng)周首次申領(lǐng)失業(yè)救濟人數(shù)減少1.3萬人至26.3萬，為7月18日來最低。
3.舊金山聯(lián)儲主席威廉姆斯上周四重申美聯(lián)儲需要在2015年晚些時候首次加息。他還表示，不在9月份加息是個艱難的決定。他還表示，就業(yè)市場呈現(xiàn)積極跡象，他認為9月非農(nóng)表現(xiàn)符合他本人展望，對大家認為9月就業(yè)報告表現(xiàn)不好感到驚訝。
4.在FOMC(聯(lián)邦公開市場委員會)投票中唯一對維持利率不變持反對意見的委員--里奇蒙德聯(lián)儲主席萊克(Jeffrey Lacker)發(fā)表的聲明稱，“我投了反對票，因為我相信，鑒于當(dāng)前經(jīng)濟形勢和中期前景，我們需要提高我們的利率目標(biāo)�！睂τ诿缆�(lián)儲最為擔(dān)心的通脹問題，萊克指出，“我相信，隨著油價下跌和美元走強帶來的暫時性不利因素減退，通脹將在中期內(nèi)回升到美聯(lián)儲2%的目標(biāo)�！�
5.美國亞特蘭大聯(lián)儲主席洛克哈特周一講話重申支持在年底加息，他同時力挺美國通脹和就業(yè)，認為勞動力市場已經(jīng)接近充分就業(yè)。洛克哈特在AUBER秋季會議發(fā)表演說中，重申他支持在年底加息。他表示，“10月或12月可能是升息的適當(dāng)時機，但仍然要看數(shù)據(jù)情況。重點是有序地升息，不至于“很快地”倒退 ”。
前景展望：
1.Kitco上周五公布了對華爾街分析人士以及大眾投資者的黃金調(diào)查結(jié)果，黃金上周再次收漲，使看多情緒明顯開始升溫。結(jié)果顯示62%大眾投資者看多本周黃金價格,22%的大眾投資者看空本周金價。專家的意見上周大部分看多，在19位市場分析人士中，11位專家對本周黃金持看多觀點，僅有一位認為本周金價將會走低。分析人士認為，黃金市場已經(jīng)出現(xiàn)許多看漲信號。
2.盛寶銀行(Saxo Bank)認為，金價復(fù)蘇的關(guān)鍵在于能否突破8月高點1170美元/盎司，一旦突破這一水平，那么可以確認金價觸底。該行還表示，依然預(yù)計年底金價將回升到1250美元/盎司的水平，只有金價下行跌破1080水平才會改變這一預(yù)期。
3.凱投宏觀(Capital Economics)上周五表示，其對黃金價格走勢看法“相對樂觀”，預(yù)計到2015年年底黃金將觸及1200美元/盎司，2016年年底將觸及1400美元/盎司。
4.瑞銀集團(UBS)上周五在報告中稱，鑒于今年實物黃金需求疲軟，將2015年黃金均價預(yù)估從1190美元/盎司下調(diào)至1170美元/盎司。
5.高盛(Goldman Sachs)分析師周一(10月12日)表示，該行仍然看空黃金未來的走勢，認為美元繼續(xù)走強以及美聯(lián)儲漸進式的加息步驟將會持續(xù)給黃金價格帶來壓力。
6.花旗集團(Citi group)分析師周一(10月12日)表示，一旦對于美聯(lián)儲近期的悲觀情緒被證實是沒有根據(jù)的，那么黃金的漲勢可能很快會消散。
花旗分析團隊表示，對于近期黃金反彈持謹慎的態(tài)度。市場主要是受到美聯(lián)儲9月維持利率不變的決定以及近期偏鴿派的會議紀(jì)要影響。同時9月疲軟的非農(nóng)也為對美聯(lián)儲悲觀的情緒添了一些柴。讓美元多頭和黃金空頭多少受到一些驚嚇。但花旗仍然繼續(xù)看空黃金走勢。
7.德國商業(yè)銀行(Commerzbank)分析師周一(10月12日)表示，黃金技術(shù)層面在近期漲勢的影響下出現(xiàn)很多看漲信號，如果黃金能夠突破關(guān)鍵點位，那么技術(shù)層面的看漲信號將會非常強烈，可能會刺激投資者進一步進場做多，擴大黃金漲勢。
8.加拿大皇家銀行(RBC)貴金屬分析師George Gero周一(10月12日)表示，黃金市場近期漲勢明顯，期貨交易市場COMEX交易所中空頭回補的情況導(dǎo)致黃金價格繼續(xù)攀升。George Gero表示，近期黃金價格不斷攀升，已經(jīng)接近了8月末創(chuàng)造的近期高位附近。這導(dǎo)致短線交易者止損位置被觸及，同時中長線空頭受到近期市場情緒的影響看是空頭回補，這是近期黃金價格大幅上揚的主要原因。
周二關(guān)注：
中國9月貿(mào)易帳(億美元)
20:00 圣路易斯聯(lián)儲主席布拉德發(fā)表講話
23:45 紐約聯(lián)儲主席杜德利主持紐約經(jīng)濟俱樂部(The Economic Club of New York)的午餐會
來源: FX168財經(jīng)網(wǎng)
